Золото под давлением краткосрочных фундаментальных факторов
Опубликовано 18.05.2023 в 17:12
Российский фондовый рынок к середине сессии вышел в сдержанный плюс, получая поддержку от корпоративных новостей. к 13:50 мск вырос на 0,56%, до 2649,28 пункта. Долларовый увеличился на 0,39%, до 1042,56 пункта, продолжая ощущать давление сильного доллара.
Рубль на Мосбирже изменялся в пределах 0,5% к , и , располагаясь у 79,90 руб., 86,50 руб. и 11,35 руб. соответственно. Валютные пары проявили неуверенность у краткосрочных сопротивлений 80 руб., 87,50 руб. и 11,50 руб., что указывает на возможность возвращения рубля к укреплению.
Эмитенты
В лидерах роста к середине дня пребывали привилегированные и обыкновенные акции Башнефти (MCX:; ) (+15,27% и +11,67% соответственно), привилегированные и обыкновенные акции Сургутнефтегаза (MCX:; ) (+3,13% и +1,66% соответственно), бумаги Газпром нефти (MCX:) (+2,43%), котировки банка «Санкт-Петербург» (MCX:) (+2,20%), бумаги Русснефти (MCX:) (+2,05%), расписки TCS Group (MCX:) (+1,82%). Обыкновенные и привилегированные акции Сбербанка (MCX:; ) подорожали на 0,98% и 0,8% соответственно.
Акции Башнефти в четверг подскочили после рекомендации совета директоров по дивидендам за 2022 год в размере 199,89 руб. на оба типа акций. Дивидендная доходность по обыкновенным и привилегированным бумагам с учетом сегодняшнего роста, таким образом, должна составить около 12,2% и 13,5%, при этом бумаги обновили максимумы с 2021 и 2020 года соответственно.
Банк «Санкт-Петербург» сообщил о получении чистой прибыли в 1-м квартале текущего года по МСФО в размере 14,6 млрд руб., росте корпоративного кредитного портфеля с начала года на 8,6%, а розничного кредитного портфеля – на 3,5%. Бумаги эмитента на новостях закрыли майский дивидендный гэп, поднявшись до 167 руб.
Сбербанк, в то же время, отчитался о чистой прибыли по МСФО за 1-й квартал текущего года в размере 357,2 млрд руб., нарастил кредиты компаниям на 4,6%, а физлицам – на 4,5%. Топ-менеджеры банка отметили высокую вероятность получения чистой прибыли выше докризисного уровня в 2023 году.
Сбербанк разрабатывает стратегию развития до 2026 года и намерен представить её вместе с обновленной дивидендной политикой в декабре текущего года. Других дивидендных новостей по Сбербанку на середину дня не поступило, в связи с чем акции отреагировали на отчетность достаточно спокойно.
Инвесторы Сургутнефтегаза ждали рекомендаций по дивидендам за 2022 год с сегодняшнего собрания акционеров.
В наибольшем минусе к середине сессии находились расписки Эталона (MCX:) (-2,11%), котировки ТГК-1 (MCX:) (-1,80%), бумаги Акрона (MCX:) (-1,31%), акции En+ Group (MCX:)(-1,08%), котировки Полюса (MCX:) (-1,06%), акции Полиметалла (MCX:) (-0,78%).
Акции Эталона корректировались после резкого роста в предыдущие сессии.
Слабость бумаг Полюса и Полиметалла обеспечивалась пробоем ценами на краткосрочной поддержки 1980 долл./унц. Котировки драгоценного металла после заседания ФРС в начале мае так и не смогли развить уверенного роста и оказались под сдержанным нисходящим давлением на фоне возобновления укрепления , надежд на разрешение долгового вопроса США и стабилизацию настроений в банковском секторе страны. Доходность гособлигаций США при этом также возобновила рост и вернулась выше 3,5%, делая золото менее привлекательным активом.
С технической точки зрения краткосрочная динамика цен на золото будет зависеть от способности удержаться выше поддержки 1980 долл./унц. Завершение дня ниже указанной отметки укажет на риски движения в район 1930 долл./унц., а далее – к 1870-1900 долл./унц. При положении ниже 1870 долл./унц. под угрозой окажется в том числе среднесрочный восходящий тренд.
С фундаментальной точки зрения возвращения интереса к золоту стоит ожидать в случае появления новых негативных экономических факторов и усиления ожиданий более мягкой политики ФРС во второй половине текущего года (в том числе при замедлении инфляции).
Внешний фон: умеренно позитивный
Биржи Европы: позитивный настрой.
Индекс к середине торгов прибавлял около 1,1%, возобновив движение к максимуму текущего года 4411 пунктов после вчерашних покупок в США.
Нефтяной рынок: нейтральный настрой.
Ближайшие фьючерсы на и к середине дня теряли менее 0,5%, находясь в фазе консолидации после вчерашнего скачка в район ключевых краткосрочных сопротивлений 77,50 долл. и 73,50 долл. соответственно (средние полосы Боллинджера дневных графиков).
На рынке ждут развития экономических событий и при позитивном исходе долговых переговоров в США могут подскочить к 82,50 долл. и 79 долл. соответственно (верхние полосы Боллинджера дневных графиков).
Биржи США: умеренно позитивный настрой.
к середине сессии в РФ прибавлял около 0,2%. Переговоры по повышению потолка госдолга, очевидно, продолжатся на выходных после запланированного возвращения Байдена с саммита Большой семерки в воскресенье, раньше установленного изначально срока.
События дня:
- недельная динамика в США (15.30 мск)
- в апреле (15.30 мск)
- США в апреле (17.00 мск)
- заседание совета директоров Сургутнефтегаза, Акрона (MCX:), Сегежи (MCX:), Черкизово (MCX:) по дивидендам за 2022 год
- годовое общее собрание акционеров Распадской (MCX:)
- квартальные результаты Walmart (NYSE:)
Рынок внутри дня
Общий настрой
На зарубежных фондовых площадках в четверг преобладали оптимистичные настроения. Обнадеживающие комментарии американских законодателей по вопросу повышения лимита потолка госдолга увеличивают спрос на акции и уменьшают интерес к безрисковым активам.
Индексы Мосбиржи и РТС пребывали в умеренном плюсе, при этом рублевому индикатору удалось обновить максимум с апреля 2022 года и подняться до 2658 пунктов. Повышение на российском рынке, впрочем, было ограниченным в том числе ввиду отсутствия дивидендных новостей по Сбербанку.
До конца дня покупатели в РФ имеют все шансы сохранить преимущество.
