Прогноз на неделю 28 августа — 1 сентября
Опубликовано 27.08.2023 в 12:52
Российский фондовый рынок на следующей неделе может испытывать сложности с поиском новых значимых драйверов для роста, но в целом выше поддержки 3100 пунктов по (средняя полоса Боллинджера дневного графика) сохраняет курс на развитие повышения и августовский максимум 3225 пунктов. Падение ниже 3100 пунктов, в свою очередь, укажет на риски развития фиксации прибыли и движение к минимуму августа 3015 пунктов.
Индекс в условиях стабилизации рубля также расположен недалеко от августовского пика 1066 пунктов, который может обновить при общем оптимизме и укреплении российской валюты.
На корпоративном фронте на следующей неделе ожидается публикация финансовых результатов за 1-е полугодие текущего года по МСФО достаточно большого числа эмитентов: Полюс (MCX:), Селигдар (MCX:), TCS Group (MCX:), Сегежа Групп (MCX:), РусГидро (MCX:), Самолет (MCX:), ГлобалТранс (MCX:), O’Key Group (MCX:).
Рынок при этом уже довольно давно ждет объявления о дивидендах Селигдара и не исключает выплат от Самолета и Сегежи: соответствующие комментарии могут поступить после выхода отчетностей. На предстоящих выходных же принять решение по промежуточным дивидендам должен совет директоров АЛРОСы (MCX:).
На макроэкономическом фронте в ближайшие дни запланирована публикация , и ежемесячного . СПБ Биржа перенесет время завершения торгов бумагами из Гонконга с 18.00 до 00.00 мск.
Рубль при положении , и ниже сопротивлений 95,70 руб., 103 руб. и 113 руб. соответственно сохраняет шансы на развитие коррекционного укрепления в район 92 руб., 99 руб. и 12,50 руб., но в целом покупатели российской валюты для более активных действий, очевидно, ждут новых позитивных фундаментальных сигналов. Поддержку рублю в конце месяца будет оказывать налоговый период.
Нефтяные фьючерсы на этой неделе показали локальную слабость, о сохранении которой можно говорить при положении ниже сопротивления 85 долл. по сорту (средняя полоса Боллинджера дневного графика). Если котировки не сумеют вернуться выше, рынок может ждать новая волна снижения и обновления минимумов с июля с рисками движения к 80 долл.
Фундаментально инвесторов настораживают данные, указывающие на замедление роста экономик Китая, Европы и США. Цены на будут реагировать на перспективы движения процентных ставок в США и остаются под нисходящим давлением ниже сопротивлений 1950 долл./унц и 2010 долл./унц.
На рынках Европы и США преобладают среднесрочные медвежьи настроения (актуальны ниже сопротивлений 4470 пунктов по индексу и 4330 пунктов по ), которые провоцируются слабыми экономическими данными и ожиданиями сохранения высоких процентных ставок в текущем году.
На следующей неделе инвесторы продолжат оценивать перспективы денежно-кредитной политики ФРС и ЕЦБ и будут ждать, в частности, предпочитаемого американским регулятором индикатора инфляции за июль – и отчета по рынку труда за август, а в еврозоне – предварительной потребительской инфляции и за август, а также .
В США помимо этого выйдут данные по пересмотренному за 2-й квартал текущего года, , личным и , .
Отчет по рынку труда наряду с динамикой страны будет опубликован и в Германии. Кроме того, ожидается выход окончательных оценок деловой активности в производственных секторах стран и за август. Квартальные результаты представят HP (NYSE:), Hewlett Packard, Best Buy (NYSE:).
В азиатском регионе будут ждать публикации данных по деловой активности в и Китая за август (ожидается сохранение тенденции к замедлению в производстве).
Гонконгский в условиях отсутствия масштабных стимулирующих китайскую экономику мер сохраняет краткосрочную и среднесрочную слабость и может стремиться к новым минимумам с ноября 2022 года.
