Отчет о доходах: Principal Financial Group демонстрирует устойчивый рост в третьем квартале 2024 года
Опубликовано 28.10.2024 в 16:16
Principal Financial Group (NASDAQ:) сообщила о стабильных результатах за третий квартал 2024 года 25 октября, с операционной прибылью по non-GAAP в размере 412 млн долларов, или 1,76 доллара на разводненную акцию, и скорректированной прибылью на акцию в 2,05 доллара. Это отражает рост на 12% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Общий объем активов под управлением (AUM) компании вырос на 6% до 741 млрд долларов благодаря сильным показателям рынка и росту чистой выручки на 5%. Principal Financial Group также объявила об увеличении дивидендов и продолжила возврат капитала акционерам, сохраняя позитивный прогноз на оставшуюся часть года.
Ключевые моменты
- Скорректированная прибыль на акцию Principal Financial Group выросла на 12% в годовом исчислении до 2,05 доллара.
- Общий объем AUM увеличился до 741 млрд долларов, рост на 6% по сравнению с предыдущим кварталом.
- Компания вернула акционерам 416 млн долларов через дивиденды и обратный выкуп акций.
- Выручка и прибыль сегмента пенсионного обеспечения превысили прогнозы, с ростом регулярных взносов на 10%.
- Principal International показал сильные чистые денежные потоки с увеличением AUM на 8%.
- Сегмент специальных страховых продуктов продемонстрировал рост премий и сборов более чем на 6%.
- Компания остается на пути к достижению целевого показателя рентабельности собственного капитала в 14-16% к 2025 году.
Прогноз компании
- Principal Financial Group ожидает рост прибыли на акцию за полный год на 9-12%, что соответствует прогнозу на 2024 год.
- Компания сохраняет целевой показатель генерации свободного денежного потока на уровне 75-85% на год.
- Объявлены дивиденды в размере 0,73 доллара на акцию за четвертый квартал, что на 9% больше, чем в предыдущем году.
- Компания ожидает сильный денежный поток в четвертом квартале, что будет способствовать достижению годового целевого показателя.
Негативные моменты
- Компания сообщила о чистом убытке в размере 220 млн долларов за третий квартал.
- Principal Asset Management столкнулся с оттоком средств в PGI.
- Комиссионные за результаты от сделок с недвижимостью были ниже обычного и составили 7 млн долларов с начала года.
- Сегмент страхования жизни демонстрирует тенденцию ниже ожидаемой операционной маржи в 13-15%.
Позитивные моменты
- Сильные показатели рынка способствовали росту AUM на 6% по сравнению с предыдущим кварталом.
- Регулярные взносы в сегменте пенсионного обеспечения увеличились на 10% в годовом исчислении.
- Principal International достиг рекордной операционной прибыли в 121 млн долларов.
- Продажи по передаче пенсионных рисков почти достигли 500 млн долларов в третьем квартале, с целевым показателем в 3 млрд долларов на весь год.
Недостатки
- Негативное влияние от пересчета иностранной валюты и снижение переменного инвестиционного дохода из-за отрицательной доходности частных инвестиций.
- Эффективная налоговая ставка находилась на нижней границе прогнозного диапазона 17-20%.
- Ставки комиссионных в бизнесе по передаче пенсионных рисков (PRT) немного снизились, на 2 базисных пункта в годовом исчислении.
Основные моменты сессии вопросов и ответов
- Около 75% снятий средств участниками обусловлены сильными показателями рынка.
- Планы по решениям для пенсионного дохода ожидается запустить к 2025 году.
- Компания фокусируется на стратегических инициативах для увеличения чистых денежных потоков в различных сегментах.
В заключение, Principal Financial Group продемонстрировала устойчивость и рост в третьем квартале 2024 года, с сильными показателями в сегментах пенсионного обеспечения и международного бизнеса. Несмотря на некоторые трудности, компания оптимистично настроена в отношении своих стратегий распределения капитала и предстоящего Дня инвестора, где будут обсуждаться будущие возможности роста.
Эта статья была переведена с помощью искусственного интеллекта. Для получения дополнительной информации, пожалуйста, ознакомьтесь с нашими Условиями использования.
