Графики указывают на ралли цен на пшеницу на фоне мобилизации в России
Опубликовано 28.09.2022 в 15:06
• Цены на пшеницу подскочили на 1,5% сразу же после объявления Путина о том, что работники сельскохозяйственной отрасли подпадают под мобилизацию.
• Рынок растет второй месяц подряд, с уровня закрытия в июле котировки повысились на 7%.
• Судя по имеющимся данным, мир столкнется с самыми ограниченными запасами пшеницы за последние годы.
Цены на подскочили во вторник после заявления президента РФ Владимира Путина о том, что мобилизация резервистов для участия в боевых действиях в Украине распространяется и на работников сельскохозяйственной отрасли.
Однако к началу сегодняшней европейской сессии фьючерсы показывали динамику от флэтовой до отрицательной, вызывая сомнения в продолжении вчерашнего ралли, в результате которого цены поднялись на 1,5%.
План мобилизации Путина фактически создает угрозу для урожая пшеницы 2023 года в России, которая является крупнейшим в мире экспортером этой зерновой культуры.
При этом в показанных по ТВ комментариях Путин заявил, что в 2022 году Россия рассчитывает собрать рекордный урожай зерновых в 150 миллионов тонн, включая 100 миллионов тонн пшеницы.
Несмотря на это, мир, судя по имеющимся данным, может столкнуться с самыми ограниченными за последние годы запасами зерновых даже при возобновлении экспорта из Украины. Данные показывают, что поставок слишком мало, а урожай в других основных регионах выращивания пшеницы оказался не таким хорошим, как ожидалось.
Осень — напряженный сезон для российских сельхозпроизводителей. Им нужно засеять озимую пшеницу на следующий год и собрать урожай и семян подсолнечника. С посевными работами уже произошла сильная задержка из-за дождей.
Неблагоприятные погодные условия в ключевых сельскохозяйственных регионах, начиная с Соединенных Штатов и Франции и заканчивая Китаем, тоже приводят к сокращению урожая и уменьшению запасов, усиливая риск голода в самых бедных странах.
Ввиду противоречивости фундаментальных факторов трейдеры обратили свои взоры на графики.
Фьючерсы на пшеницу — дневной таймфрейм
Все графики подготовлены skcharting.com на основе данных Investing.com
Фьючерсы на пшеницу на Чикагской товарной бирже (CBOT), торгующиеся сейчас по $8,68 за бушель, видимо, покажут рост по итогам второго месяца подряд. С уровня закрытия июля котировки повысились на 7%.
Это вселяет надежду в «быков», отмечает Сунил Кумар Диксит, главный технический стратег-аналитик SKCharting.com. Он добавляет:
«Цены на пшеницу пытаются вырасти в сторону уровня $9,39, при решительном пробое которого следующей целью станет $10,05».
Диксит поясняет, что на долгосрочном месячном таймфрейме на $7,56 проходит уровень Фибоначчи 61,8% для большого восходящего тренда с $3,81 до $13,62.
Фьючерсы на пшеницу — недельный таймфрейм
Он добавляет, что основной тренд сейчас восходящий, при том, что на месячном таймфрейме фиксируются противоречивые сигналы по индикатору схождения-расхождения скользящих средних (MACD).
Положительность индекса относительной силы тоже поддерживается перепроданными стохастиками.
На недельном таймфрейме видны сигналы о краткосрочном отскоке при поддержке положительного MACD и с подтверждением в виде стохастиков при нейтральности RSI.
«Между тем, $7,83, похоже, может стать поддержкой», — говорит Диксит.
Фьючерсы на пшеницу — месячный таймфрейм
Объявленная Путиным самая крупная со времен Второй мировой войны мобилизация вызвала массовый отъезд из России подлежащих призыву мужчин. Согласно российским властям, в рамках мобилизации будет призвано 300 тысяч резервистов. Некоторые граничащие с Украиной регионы на юге и в центральной части России, в том числе Курская область, являются крупными производителями зерновых.
«В рамках частичной мобилизации призываются в том числе работники сельского хозяйства. Необходимо оказать поддержку их семьям. Прошу уделить особое внимание этому вопросу», — заявил Путин.
Введенные из-за Украины санкции также привели к тому, что у России возникли трудности с экспортом ожидаемого рекордного урожая зерновых.
С другой стороны, экспорт и пшеницы из Украины вырос с тех пор, как заключенная при участии ООН сделка с Россией позволила возобновить отправку грузов из портов, заблокированных ранее из-за боевых действий. Однако пока не понятно, как много сможет экспортировать Украина, особенно если конфликт затянется.
«Существуют ложные надежды на то, что Украина поможет устранить существующий разрыв между спросом и предложением», — отмечает Гари Блюменталь, директор консалтинговой фирмы World Perspectives.
По официальным оценкам, урожай кукурузы в Украине в 2022 году составит 25–27 миллионов тонн против 42,1 миллиона в 2021 году.
Украина сейчас поставляет малую долю от того, что она поставляла до начала военных действий, отмечает Кевин Хак, глобальный вице-президент компании-производителя химикатов и ингредиентов Univar Solutions. Он добавляет:
«Поставки из этого региона могут прекратиться в любой момент».
Дисклеймер: Барани Кришнан приводит экономические показатели и мнения других аналитиков, иногда противоположные, чтобы представить разносторонний анализ рынка. Он не является держателем позиций по сырьевым товарам и ценным бумагам, рассмотренным в статье.
